금융 시장에 어느 정도 경험이 있는 투자자라면 " 5월에 팔고 떠나라 "라는 말을 한두 번쯤은 들어봤을 것입니다. 이 말은 문자 그대로 "5월에 팔고 떠나라"라는 뜻으로, 시장의 심리를 잘 반영하고 있습니다. 또한, 여름 동안 주식 시장에서 빠져나와 가을쯤에 다시 투자하기에 완벽한 핑계거리가 되기도 합니다. 하지만 이러한 전략을 특정 투자에 적용하는 것이 과연 바람직한지 분석해 볼 필요가 있습니다.
어쨌든, 지금 스스로에게 물어봐야 할 질문이 있습니다. 이 독특한 전략을 적용함으로써 얻는 이점은 무엇일까요? 본질적으로 매우 중요한 이점은 바로 주식 시장의 수익률이 역사적으로 낮았던 시기에 투자하는 것을 피할 수 있다는 것입니다. 항상 그랬던 것은 아니지만, 지난 수십 년간의 통계를 살펴보면 여러분이 올바른 결정을 내리고 있다는 것을 알게 될 것입니다.
반면, 계절성은 주식 시장을 움직이는 요인이 아니라는 또 다른 의견이 금융 시장 에서 제기되고 있습니다 . 주식 시장은 개별 주식, 지수, 또는 업종의 추세 등 다양한 금융 변수에 따라 좌우된다는 것입니다. 주식 시장과 관련된 모든 것이 그렇듯, 궁극적으로 이는 투자자들의 선호도에 달려 있습니다.
어떤 이유로 판매해야합니까?
하지만 이 기사에는 모든 투자자에게 매우 중요한 작은 함정이 숨어 있는데, 바로 주제를 다루는 방식입니다. 이 기사는 본질적으로 "5월에 팔고 떠나라. 그리고 9월 중순까지는 다시 투자하지 마라"라는 격언으로 요약됩니다. 이는 결코 새로운 것이 아니며, 금융 시장에서 오랫동안 회자 되어 온 유명한 격언입니다 . 어쩌면 여러분의 조부모님 세대, 혹은 그 이전부터 있었을지도 모릅니다.
이 전략이 역사적으로 이 기간의 수익률이 다른 기간보다 낮았다는 사실에 근거한다는 점을 기억하는 것이 중요합니다 . 이는 앞으로 주식 시장에 투자하지 말아야 할 충분한 이유입니다. 따라서 평소보다 훨씬 더 신중하게 생각해야 합니다. 결국 당신의 돈이 걸려 있기 때문입니다. 그리고 감정에 휘둘려서는 안 됩니다. 당신의 최우선 목표는 저축을 늘리는 것이기 때문입니다. 그 이상도 그 이하도 아닙니다.
약세 기간 우수성
이제 막 시작된 이 시기가 연중 가장 약세장 중 하나라는 사실을 과소평가해서는 안 됩니다. 금융 시장의 고유한 시너지 효과로 인한 드문 상승세를 제외하면 이는 사실입니다. 이러한 상황을 고려할 때, 다음 투자 결정에 있어 가장 현명한 방법은 설령 주가가 실제로 상승하여 수익을 낼 가능성이 있더라도 주식 시장에서 어떠한 금융 거래도 하지 않는 것입니다 . 결국 잃을 것이 얻을 것보다 훨씬 많고, 이러한 상황은 단 몇 달 동안만 지속될 뿐이며 그 기간은 매우 빠르게 지나갈 것이기 때문입니다.
반면, 5월부터 시작되는 이 몇 달은 예상치 못한 뉴스나 사건에 매우 취약하기 때문에 위험 부담이 큽니다 . 최근 몇 년간 이러한 현상이 반복되어 왔다는 것은 믿을 만한 소식통을 통해서도 알 수 있습니다. 따라서 휴가를 떠나기 전에 잠시 시간을 내어 상황을 생각해 보는 것이 좋을 것입니다. 아니면 적어도 지금까지보다 훨씬 가벼운 투자 포트폴리오를 구성하는 것이 현명할 것입니다.
이 시기는 주식 시장의 매수세가 상당히 둔화되는 시기로, 때로는 상당한 폭으로 둔화되어 매도 압력이 더욱 두드러지게 나타납니다. 연휴가 끝나면 매도 압력은 더욱 강해져 경쟁이 치열한 가격대를 활용하게 됩니다 . 즉, 적은 자금으로 주식을 매수할 수 있는 시기이며, 이것이 바로 주식 투자의 핵심입니다. 하지만 이러한 상황이 매년 반복되는 것은 아닙니다.
이제 무엇을 할 수 있습니까?
이것은 많은 중소 투자자들이 찾는 백만 달러짜리 질문입니다. 글쎄요, 그것을 설명하는 것은 쉬운 해결책이 아닙니다. 하지만이 정확한 순간에 선택할 수있는 몇 가지 옵션이 있습니다. 여름철에 저축을 수익성있게 만들기위한 이러한 전략 중 일부를 알고 싶으십니까? 글쎄요, 현재 상황에서 하나 이상의 곤경에서 벗어날 수 있으므로 지금 약간의주의를 기울이십시오.
원자재 : 의심할 여지 없이, 지금 가장 큰 성장 잠재력을 가진 투자 대상입니다. 예를 들어 석유를 생각해 보세요. 현재 유가는 강세장을 보이며 배럴당 80유로에서 100달러라는 중요한 선까지 근접할 가능성이 있습니다. 실질적으로 이는 현재 20%의 상승 여력이 있다는 것을 의미합니다. 그리고 이는 다가오는 어려운 여름 동안 여러분의 투자 고민을 해결해 줄 수 있는 해답이 될 수 있습니다.
번드의 힘을 잡아라
유럽 연합 내에서 가장 강력한 경제력을 가진 국가를 꼽으라면 단연 독일입니다. 따라서 독일 국채(분트)에 투자하는 것도 좋은 전략이 될 수 있습니다. 수익률이 눈부시지는 않겠지만, 향후 몇 달 동안 투자 기대치를 충족할 것입니다. 이는 스페인, 포르투갈, 이탈리아, 심지어 그리스와 같은 주변국 국채와는 대조적입니다. 전 세계 자금 흐름의 상당 부분이 이러한 중요한 국제 금융 자산으로 유입되는 것은 결코 우연이 아닙니다.
독일 국채(분트)에 직접 투자하는 방법도 있지만, 가장 간단한 방법은 저축을 늘릴 수 있도록 독일 국채 투자 옵션을 제공하는 펀드를 이용하는 것입니다 . 원한다면 주식이나 채권 등 다른 금융 자산과 함께 투자할 수도 있습니다. 이렇게 하면 앞으로 투자를 다각화하는 데 도움이 될 뿐 아니라 기존 투자에서 발생할 수 있는 불필요한 위험을 줄일 수 있습니다.
더 나은 가격이 도착할 때까지 기다리십시오.
반면에 기회비용도 고려해 볼 수 있습니다. 투자자가 시장에서 빠져 있는 동안 주가가 상승했다면, 이 전략을 실행한 다른 투자자는 그 수익을 놓쳤을 것입니다 . 현재의 글로벌 강세장에서는 이 전략이 대부분의 경우 놀라울 정도로 효과적이었습니다. 이번에는 직접 시도해 보는 것은 어떨까요? 이 글에서 설명한 접근 방식들을 통해 얻을 수 있는 이점은 분명히 많습니다.
하지만 시장 변동에 따른 매매에는 많은 비용이 수반됩니다. 주식 매매 수수료부터 세금까지 금전적인 비용이 포함됩니다. 따라서 모든 것은 투자자 개개인의 상황에 따라 달라집니다. 특히 중장기 투자를 중장기적으로 하는 투자자들은 수수료와 관리 및 유지 비용을 크게 절감할 수 있기 때문에 이러한 문제에 직면하지 않습니다.
이러한 상황에서 무엇을해야합니까?
어쨌든 장기 투자로 자본 증식을 목표로 하는 투자자라면 여름철 주가 상승 기회를 놓치는 것이 투자 포트폴리오에 부정적인 영향을 미칠 수 있다는 점을 알아야 합니다. 따라서 현금 보유가 다른 기술적, 심지어는 근본적인 고려 사항보다 더 중요해 보일 지라도, 이러한 결정을 내리는 것은 매우 어려운 일입니다 . 무엇보다도, 앞으로는 이러한 주식 시장 거래에서 얻을 수 있는 잠재적 수익보다 투자 안정성을 최우선으로 고려해야 하기 때문입니다.
이와 관련하여 최선의 결정은 본인의 가장 중요한 요구 사항을 분석한 결과를 바탕으로 내려야 합니다. 그리고 이를 위해 현재 주식 시장 지수의 추세를 확인해야 합니다 . 지수가 분명히 상승세를 보일 때와 하락세를 보일 때는 상황이 완전히 다릅니다. 따라서 투자 전략, 특히 단기 투자 기간에 있어서는 전략을 명확히 다르게 수립해야 합니다.